Сокращение лизинговых сделок в России ускорилось: объем нового бизнеса (стоимости имущества) по итогам I полугодия сократился на 30% в годовом исчислении, до 244 млрд руб, говорится в исследовании рейтингового агентства RAEX («Эксперт РА») и Объединенной Лизинговой Ассоциации на основе данных от более 80 российских компаний. Лизинговый портфель практически не изменился за последние 12 месяцев и составил около 2,9 трлн руб. по данным на 1 июля. В 2015 году прогнозируется дальнейшее падение рынка: по мнению RAEX, новый бизнес уменьшится не менее чем на 20%.
В прошлом году объем новых сделок тоже сокращался - но не такими стремительными темпами. По итогам 2014 года показатель уменьшился на 13%.
Главной причиной стало резкое падение спроса в железнодорожном и авиасегментах. Негативное влияние на рынок лизинга оказало и удорожание фондирования, связанное с резким ослаблением курса рубля, и сложности с получением заемных средств.
Железнодорожный сегмент лишился значительной части спроса в основном в результате сокращения текущих ставок аренды и оперирования и возникшего профицита полувагонов. В текущем году ставка аренды полувагона, наиболее массового вида грузового подвижного состава, упала до 350−400 руб. в сутки с уровня в 450 руб. в прошлом году.
В случае с авиализингом главной проблемой сокращения объемов нового бизнеса оказалось то, что подавляющее число лизинговых договоров было заключено в валюте. До начала кризиса и введения санкций российские лизинговые компании для поставок воздушных судов отечественным авиакомпаниям привлекали финансирование в валюте из-за рубежа. Осуществлять оплаты за лизинг перевозчики также были вынуждены в валюте, а выручку получали при этом в рублях. На фоне обесценивания национальной валюты рублевый эквивалент лизинговых платежей существенно увеличился. К тому же, из-за ослабления рубля сильно упала покупательная способность населения, и авиакомпании задумались о сокращении либо замораживании на текущем уровне уже существующих провозных емкостей.
Сокращение объема нового бизнеса зафиксировано почти у всех крупных лизинговых компаний страны.
В процентном соотношении самое большое падение нового бизнеса продемонстрировали специализирующиеся в основном на железнодорожном сегменте компании: так, на две трети сократился объем новых сделок у «ТрансФин-М» (-68,2%, до 5,61 млрд руб.) и «РЕЙЛ1520» (-61,8%, до 4,35 млрд руб.). Уменьшился объем стоимости предметов лизинга по новым сделкам и у лидеров рейтинга - «ВЭБ-лизинга» (-51,6%, до 33,25 млрд руб.) и «ВТБ Лизинга» (-33,8%, до 32,55 млрд руб.).
«Учитывая текущую экономическую конъюнктуру, удорожание стоимости заемных ресурсов для компаний и ухудшение платежеспособности клиентов, объем нового бизнеса для российских лизинговых компаний снижается, - сообщили 'Газете.Ru' в пресс-службе ВТБ. - Сделки в данных сегментах в большинстве своем направлены на рефинансирование или изменение структуры действующих обязательств, чем на заключение новых контрактов».
Из крупнейших топ-10 лизинговых компаний России нарастить объем нового бизнеса удалось лишь двум игрокам - «Сбербанк Лизингу» (+106,5%, до 28,7 млрд руб.) и Государственной транспортной лизинговой компании (ГТЛК, +162%, до 27,35 млрд руб.). Что касается «Сбербанк Лизинга», то выйти в положительную динамику удалось во многом благодаря наращиванию лизинга в сегментах легкового и грузового транспорта, а также спецтехники. «Активно идут продажи экспресс-лизинга, которые предполагают сделки до 24 млн. руб. за 8 часов на основании 6 видов документов, по программе субсидирования от Минпромторга», - уточнили в пресс-службе «Сбербанк Лизинга».
Рост объема нового бизнеса у ГТЛК «во многом обусловлен доступом к широкому кругу источников финансирования, в том числе привлечением инвесторов из Китая, а также реализацией крупной сделки по поставкам магистральных воздушных судов авиакомпании «Аэрофлот», уточнили в пресс-службе ГТЛК. В отличие от падающего у других игроков авиализингового сегмента, общий объем инвестиций ГТЛК в закупку воздушных судов увеличился с начала года на 24 млрд руб., до 61,6 млрд руб. К тому же, в текущем году правительство приняло решение о докапитализации ГТЛК через ОФЗ на сумму в 30 млрд руб. Эти средства пойдут на финансирование сделок по лизингу российского самолета Sukhoi SuperJet-100 (SSJ-100).
Впрочем, несмотря на точечные улучшения, общая ситуация с лизингом в стране является тревожной.
Одной из главных тенденций стало увеличение проблемных активов.
По данным RAEX, их доля в совокупном лизинговом портфеле по итогам 2014 года выросла с 6% до 10%, а в текущем году, по прогнозам, достигнет 14%.
«Просроченная задолженность по отрасли по лизинговым платежам существенно выросла. В ряде случаев она приобрела хронический характер и, с учетом произошедших на рынке изменений, шансы на ее урегулирование без реструктуризации невелики», - рассказал директор управления по развитию международного бизнеса «Сбербанк Лизинг» Павел Пискун.
«Из-за резкого роста курсовой разницы исполнение договорных обязательств со стороны многих авиакомпаний оказалось практически невозможным. Основными путями решения данной проблемы является реструктуризация лизинговых платежей, а также возврат лизингополучателями воздушных судов, за которые авиакомпания не может расплачиваться», - добавил первый заместитель гендиректора ГТЛК Антон Борисевич.
